Методика бюджетирования денежных потоков на примере торговой организации |
В статье обосновывается назначение и рассматриваются особенности применения различных методов бюджетирования денежных потоков в коммерческих организациях. По результатам формирования бюджета денежных потоков торговой организации определяется практическая значимость каждого метода в принятии оперативных финансовых решений по обеспечению ее платежеспособности.
Обеспечение платежеспособности является одной из наиболее актуальных задач, решение которой приобретает особую значимость в современных экономических условиях деятельности любой коммерческой организации. Связано это с тем, что нередко перед руководством организации встает вопрос: как объяснить недостаток или отсутствие денежных средств при наличии значительного размера прибыли? Установить причины возникновения такой проблемы не представляет особого труда при условии, что в организации налажена система планирования или бюджетирования денежных потоков.
Бюджет денежных потоков выступает ключевым элементом в системе оперативного управления денежными средствами коммерческой организации. Именно этот бюджет аккумулирует в себе информацию, касающуюся всех поступлений и выплат денежных средств организации в планируемом периоде, и позволяет оценить ее платежеспособность в будущем.
В теории финансового управления известны два основных метода бюджетирования денежных средств организации: прямой и косвенный. Различие между ними состоит в последовательности процедур по определению величины чистого денежного потока (сальдо) по текущей (основной) деятельности организации, а также в назначении использования сформированного таким образом бюджета денежных потоков в целях принятия оперативных финансовых решений по обеспечению платежеспособности в будущем.
В случае применения прямого метода планируемый чистый денежный поток по текущей (основной) деятельности организации рассчитывается как разница между будущими поступлениями и выплатами денежных средств, то есть так называемыми доходами и расходами в «денежной форме». При этом к поступлениям денежных средств относят .....
Как показывает опыт, накопленный в области управления платежеспособностью коммерческой организации, применение косвенного метода бюджетирования денежных потоков наряду с прямым несет в себе не меньшую практическую значимость. Он позволяет не только оценивать достаточность, но и определять источники, устанавливать и устранять причины возникновения дефицита или избытка денежных средств организации в будущем. При этом чистый денежный поток по текущей (основной) деятельности рассчитывается как разница между источниками увеличения и источниками уменьшения денежных средств организации, то есть так называемыми доходами и расходами в «неденежной форме». Подобную информацию можно получить только по результатам планирования всей финансово-хозяйственной деятельности организации и формирования бюджета прибылей и убытков и прогнозного баланса.
Подробнее читайте в статье.
<...>