Принципы построения и прогнозные возможности расчетно-платежного баланса на 2018 год |
Поиск взаимной выгоды приводит к усложнению системы расчетов между сторонами обязательств — дебиторами и кредиторами. Опережающий рост цен на сырьевые ресурсы по сравнению с ценами конечной продукции, снижение платежеспособного спроса населения, жесткая монетарная политика, бремя фискальных платежей, увеличение доли квазиденег в составе оборотных финансовых активов формируют далеко не полный перечень причин взаимных неплатежей.
Ситуация усугубляется под воздействием субъективных факторов, к которым можно отнести отсутствие добросовестной предпринимательской практики по исполнению договорной дисциплины и осуществлению расчетов; несвоевременность предъявления претензий по возникающим долгам; размещение временно свободных денежных средств на рублевых и валютных депозитных счетах при наличии задолженности; установление в договоре заведомо неисполнимых сроков платежа; слабое распространение таких форм расчетов, как факторинг, овердрафт.
Ужесточение фискального подхода в налогообложении сделало вопрос о дебиторской задолженности еще более насущным. Предприятия, не имея возможности и не желая отвлекать собственные средства из оборота в виде платежей НДС, включают в договоры в качестве существенного условие о предоплате.
Все это, в конечном счете, приводит к снижению эффективности деятельности как покупателей, так и поставщиков. Вероятность неоплаты счетов создает угрозу неплатежеспособности предприятия-поставщика, ухудшает качество его активов вследствие появления у него сомнительных и безнадежных долгов, чем ослабляет ликвидность баланса и может привести к банкротству.
Следовательно, с одной стороны, дебиторская задолженность представляет собой иммобилизацию, то есть отвлечение из оборота собственных средств организации. Этот процесс сопровождается косвенными потерями операционных доходов, относительная значимость которых тем существеннее, чем выше темп инфляции, так как в условиях инфляции возвращаемые должниками денежные средства обесцениваются.
С другой стороны, дебиторская задолженность как самостоятельный вид быстрореализуемых активов измеряется в денежном выражении. В момент признания в учете дебиторская задолженность отражается по стоимости отгруженной продукции, выполненных работ и оказанных услуг, а в последующем в бухгалтерской отчетности — по сумме погашения, включая проценты за отсрочку платежа (если таковые указаны в договорах).
Названные обстоятельства побуждают субъектов хозяйствования организовывать планирование дебиторской и кредиторской задолженности по нетто-стоимости и вести постоянный мониторинг исполнения бюджетных обязательств.
Действенным инструментом управления системой расчетов и движением денежных потоков может стать прогнозный расчетно-платежный баланс как центральное звено консолидированной кассовой сметы. Генеральная цель расчетно-платежного баланса заключается в отражении остатка денежных средств в расчетах на начало и конец периода прогноза, поступлений от погашения дебиторской задолженности, иммобилизации денег при ее возникновении, притока и оттока денежных средств при возникновении и погашении кредиторской задолженности, рассчитанных разными способами для составления консолидированной кассовой сметы на бюджетный период. Агрегированный формат расчетно-платежного баланса представлен на рис. 1.
Подробнее читайте в статье.
<...>